楚漢相爭。劉邦急圖東歸，命張良物色帥才。張良看中了項羽帳下懷才不遇的韓信，以角書為憑，薦他去投劉邦。韓信自負，不愿出示薦書。丞相蕭何知韓信有大才，屢次奏請劉邦重用。但劉邦因其曾乞食漂母，受辱胯下，未予重用。韓信憤而出走。蕭何深以失去人才為慮，飛馬出城數(shù)十里，戴月追趕，勸韓信回轉，再向劉邦推薦。劉邦終于拜韓信為大將。 此劇為周信芳早年創(chuàng)作的代表作之一。